Маржа что это такое простыми словами


Что такое маржа простыми словами + расчет маржи по формуле

Здравствуйте! В этой статье мы поговорим про маржу.

Чтобы оценить эффективность работы компании, аналитики смотрят на разные показатели. Анализируя много цифр, они понимают, где есть какие-то проблемы, на что надо обратить внимание, а что работает так, как должно. Один из таких показателей — маржа. В этой статье я простым языком расскажу о том, что такое маржа, какие у нее бывают виды и как трактуют это понятие в разных нишах. 

Маржа — это разница между ценой покупки и ценой продажи любого товара. Эта разница может быть абсолютной (в рублях, долларах) или относительной (в процентах).

Понятие маржи применяется в сферах, связанных с экономикой. Чаще всего это слово употребляют:

  • В обычной торговле;
  • В биржевом спекулировании;
  • При расчете банковских операций.

В разных нишах есть своя норма маржи. В торговле, к примеру, она составляет 30%. На производстве показатель заметно ниже — 20%. В биржевой торговле, вообще, показатель может колебаться от 1 до 5% в зависимости от условий.

Чем маржа отличается от прибыли и наценки

Теперь об отличиях маржи, прибыли и наценки. Разберемся с первыми двумя. Маржа — разница между ценой покупки товара и ценой продажи. Еще можно сказать, что это доход. Прибыль же — результат всех операций. У компании может быть несколько видов деятельности, от которых будет считаться маржа, а финансовый результат, то есть прибыль или убыток, будет один.

Рекомендуем прочитать: Что такое выручка, прибыль и доход: чем отличаются и из чего формируются.

Многие экономисты говорят, что маржа и прибыль не отличаются друг от друга. Но это не совсем так. Прибыль — конечный результат, после всех операций. А маржа — промежуточный, после продажи.

Теперь перейдем к наценке. Наценка — отношение себестоимости товара, к цене, за которую мы его продали. Маржа же — отношение дохода к цене товара. Проще всего это понять на формуле. Мы купили товар за 100 рублей. После этого продали его за 200. Наценка = 200/100 = 100%. Маржа = (200-100)/200=50%.

Наценка на некоторые товары может быть и 200, и 300%. Но маржа никогда не может превышать 100%.

Виды маржи

У термина «маржа» есть несколько определений. Давайте подробно остановимся на каждом из них.

Валовая маржа

Валовая маржа — это разница между переменными затратами компании и общим доходом. К переменным затратам относятся сырье, расходы на электроэнергию, зарплату, комплектующие.

Это один из расчетных показателей, который применяют для оценки эффективности действий компании. Сам по себе показатель валовой маржи практически не дает информации, так как у любой организации есть еще постоянные расходы, которые не зависят от количества продукции. И их тоже необходимо учитывать. Поэтому валовая маржа используется только в совокупности с другими показателями эффективности работы.

Валовая маржа покрывает основные издержки компании и создает ей прибыль.

Маржа прибыли (чистая маржа)

Маржа прибыли — отношение выручки к чистой прибыли.

Показатель показывает, сколько мы получаем чистого дохода с каждого рубля выручки. Маржа прибыли используется для сравнения предприятий в одних и тех же отраслях. Если у одной компании маржа прибыли выше, чем у другой, значит, первая использует свои ресурсы более рационально.

Банковская процентная маржа

Банковская процентная маржа — отношение между процентными ставками по вкладам и кредитам. Если кредитная организация получает свои деньги за границей, а выдает кредиты у нас, то процентная маржа — это разница между кредитной ставкой в заграничном банке и кредитной ставкой по внутреннему кредиту.

Банковская процентная маржа — один из основных показателей эффективности работы банка. Большинство прибыли кредитные организации получают именно за счет кредитов. А значит, чем дешевле они получают деньги и чем дороже отдают, тем лучше работают.

Гарантийная маржа

Гарантийная маржа — минимальная количество денег на счету инвестора, чтобы он мог осуществлять торговлю.

Большинство трейдеров, которые занимаются спекуляцией, торгуют не только на собственные средства. Часто они еще берут деньги у брокера, чтобы увеличить прибыли. Это называют маржинальной торговлей, или торговлей с плечом.

Еще гарантийной маржой называют разницу между стоимостью залога и суммой кредита.

Банки очень любят давать кредиты под залог чего-то. Но они не только намеренно занижают сумму залога, но еще и выдают кредит на меньшие деньги. Это делается для того, чтобы как можно быстрее продать залог на рынке и получить недостающую сумму за кредит.

Маржа платежеспособности

Маржа платежеспособности — отношение активов страховщика и его обязательств.

Показатель используют при расчете эффективности работы страховых компаний. Активы страховщика — деньги, полученные за страховку + собственный капитал компании. Обязательства — сумма всех страховых контрактов.

Фронт-маржа

Фронт-маржа — разница между доходом и себестоимостью товара.

Понятие фронт-маржи применяют в торговле, когда необходимо посчитать, сколько прибыли вы получите за каждую продажу. В розничной продаже показатель колеблется между 10 и 40%, в зависимости от ниши. В супермаркетах — 30-35%, а в небольших магазинах — 20-28%.

Бэк-маржа

Бэк-маржа — все бонусы, которые торговая компания получает от поставщиков.

В качестве бонусов для расчета могут выступать:

  • Штрафы за несоблюдение условий договора.
  • Начисления за реализацию товара.
  • Взносы за участие в маркетинговой кампании.

По закону, сумма бонусов, полученных магазином от поставщиков, не может превышать 5% от стоимости поставленных товаров.

Свободная маржа

Свободная маржа — средства, которые трейдер не использует для обеспечения сделок и на которые можно торговать.

Торговля с кредитным плечом на биржах — частое явление. Чтобы трейдер мог оплатить задолженность, если у него возникнут проблемы с курсом, брокер выбирает «сумму обеспечения» — уровень актива, при достижении которого трейдер уходит в минус на лицевом счете, все активы продаются, а деньги списываются со счета.

Чтобы этого избежать, трейдеры ставят стоп-линию, при достижении которой активы продаются. Стоп-линия обычно находится в 20-30% от текущей стоимости. И для обеспечения этой линии не нужны все деньги на счете. А значит, на остальные тоже можно торговать. И вот эти оставшиеся деньги и называют свободной маржой.

Вариационная маржа

Вариационная маржа — это сумма, которую трейдер получит от каждого изменения в стоимости фьючерса на бирже.

Это основной показатель изменения стоимости фьючерсов. Если вариационная маржа положительная, значит, трейдер, по итогам торговой сессии, получил прибыль, если отрицательная — убыток, который с него спишет клиринговая компания.

Маржа в торговле

Теперь поговорим о самых популярных нишах, в которых использует термин «Маржа». Начнем с торговли.

Что это такое

 Маржа в торговом бизнесе — отношение стоимости покупки товара к цене продажи.

Как считать

 Маржа = стоимость товара х количество проданного товара — затраты на товар х количество товара.

И так для каждого товара. Рассмотрим конкретный пример:

У нас есть 20 стульев, которые мы купили по 500 рублей. Продавали мы 18 штук по 750 рублей. Маржа=18х750-20х500=3500 рублей.

Относительная маржа будет считаться по формуле: (18х750-20х500/20х50)*100%=35%

Зачем нужна

Маржа в торговле нужна для расчета рентабельности доходов и анализа эффективности торговли. У каждой ниши есть средний показатель маржи. Чтобы сравнивать, насколько эффективно работает магазин, нужно определить показатель маржинальности. Если он ниже среднего — значит, что-то можно сделать лучше.

Маржа в банковской сфере

Маржа в банковской сфере — более широкое понятие. Это разница между:

  • ставками кредитного и депозитного процента (банковская процентная маржа);
  • кредитными ставками для отдельных заемщиков;
  • процентными ставками по активным и пассивным операциям.

Для анализа эффективности работы банка используют банковскую процентную маржу. Средний уровень БПМ в мировой экономике — 3,2-4,6%. В России этот показатель намного выше — 6%.

Маржа в инвестициях

В инвестициях понятие маржи применяют в двух областях. Первая область:

Маржа безопасности — уровень цен, который выбрал инвестор для покупки акций.

Проще говоря, это процент от реальной стоимости ценной бумаги, при котором можно её покупать. Разберем на примере:

Вы понимаете, что акции реально стоят 100$. Ваша маржа безопасности — 50%. Как только акции падают до 50 долларов или ниже, вы их покупаете.

Маржа безопасности — термин, который ввел Бенджамин Грэхем. Его инвестиционной политики придерживается известнейший мировой инвестор Уоррен Баффет.

Во втором значении инвестиционная маржа — торговое плечо, с которым торгует трейдер. То есть кредит, который ему выдает брокер на покупку ценных бумаг. Маржа может быть 1 к 100 или даже 1 к 1000. Это делается для того, чтобы трейдер даже с маленьким капиталом мог заработать деньги на минимальном скачке стоимости ценных бумаг или валюты.

Маржа — важный показатель, с помощью которого можно оценить эффективность работы предприятия. Чем выше уровень маржи, тем лучше. 

kakzarabativat.ru

Маржа

Высокая маржа - показатель эффективности бизнеса. Этот показатель помогает регулировать объемы продаж, ставить «правильные» цены, чтобы получить нужный доход. Подробнее о том, как рассчитать маржу и не спутать её с наценкой - в нашей статье.

Что такое маржа в экономике

Маржа простыми словами — валовая прибыль организации. Это экономический показатель, отображающий разницу между себестоимостью и ценой продажи. Она измеряется в рублях и процентах.

Коммерческая маржа влияет на операционные расходы и бизнес-возможности: высокая маржинальность высвобождает средства, необходимые для успешного развития компании и повышения ее конкурентоспособности. Именно поэтому владельцу компании важно знать, какова маржинальность бизнеса в любой момент времени. Если самостоятельный расчет маржи вызывает затруднения, можно доверить эту работу специалистам сервиса Главбух Ассистент.

В торговле маржа считается по формуле:

Маржа = (цена товара – себестоимость) / цена товара x 100%

Например:

ИП Иванов изготавливает и продает офисные кресла по цене 1500 рублей, из них валовая прибыль составляет 500 рублей, а себестоимость - 1000 рублей. В первый день он продал 10 кресел и его выручка составила 15.000 рублей. Как рассчитать маржу и валовую прибыль?

Маржа = (1500-1000)/1500х100% = 33%

Маржа составляет 33%. Это значит, что ИП Иванов с каждой проданного кресла зарабатывает 330 рублей.

Валовая прибыль составит: 15.000 х 33% = 4950 рублей

Подробнее о том, как рассчитать разные виды маржи, читайте в статье Как рассчитать маржу в процентах.

Отрицательная маржа

Маржа может иметь отрицательное значение. Например, когда товары продаются по цене ниже себестоимости. Например, купили вентиляторы по 800 рублей, а продают по 400 рублей.

Часто отрицательная маржа связана с выплатами по кредиту. Например:

Для своего стартапа Василий взял кредит в банке на сумму 1500 млн рублей. Проценты и выплаты по кредиту составили 800.000 рублей. Через года Василий решил продать бизнес и его оценили в 1300 млн рублей.

1.500.000 + 800.000 = 2.300.000 рублей

2.300.000 - 1.300.000 = 1.000.000 рублей - отрицательная маржа

Читайте подробнее: Как продать ООО: пошаговая инструкция по продаже фирмы

Максимальная маржа

Маржа - оценочный показатель, измеряемый в валюте или в процентах. Главное условие - маржа не может быть больше 100%, даже если себестоимость равна нулю.

Например, вам достался в наследство кожаный диван и вы решили его реализовать. Нашли покупателя и продали за 10.000 рублей. Какая будет маржа?

10.000/10.000*100 процентов =100%

Невозможно заработать больше, чем вы получили за товар. Поэтому маржа не бывает больше 100%.

Виды маржи

Операционная маржа

Это соотношение прибыли до выплаты налогов и процентов к валовому доходу. Высокая операционная маржа говорит о хорошей рентабельности предприятия.

Валовая маржа

Она же гросс-маржа. Считается как разница между общей валовой выручкой и переменными расходами. Используется для определения чистой прибыли организации и расходов: транспортных, закупочных, реализационных и зарплатных.

О валовой марже читайте подробнее статье: Валовая маржа: что то такое и как ее рассчитать.

Чистая маржа

Эта маржи используется в банковской сфере и означает разницу между валовым доходом и издержками. Напрямую зависит от повышения или снижения процентной ставки банка. Чистую маржу применяют крупные организации с большими затратами.

Процентная маржа

Показатель прибыльности банка. Иногда ее называют банковская маржа. Это соотношение доходов и расходов банка. Она необходима для расчета операций по ссудам, кредитам, и показывает, насколько банк покрывает свои расходы.

Вариационная маржа

Величина для расчета прибыли или убытка на биржевых площадках. Если сделка была удачной, то вариационная маржа будет положительной. Если трейдер сработал в убыток, то она станет отрицательной и будет называться бэк-маржой . Если трейдер выиграл, то маржа прибавляется к счету, проиграл - мгновенно снимается со счета.

Чем маржа отличается от наценки

Часто предприниматели путают понятия маржа и наценка. Особенно часто это случается при продажах и переговорах, когда один говорит про наценку, которая может быть 200%, 300%, 400%, а другой не может подсчитать собственные издержки и прибыль до налогообложения. Чтобы говорить на одном языке, предпринимателям нужно оперировать таким понятием, как процентная маржа.

Для начала определимся что такое наценка и маржа.

Наценка - это инструмент в ценообразовании. С ее помощью формируются конечная цена продажи продукта. Рассчитывает ее финансовый отдел и передает менеджеру, ответственному за продукт.

Процентная маржа - это инструмент рентабельности продаж. Она определяет чистую прибыль организации. Используется для формирования эффективных продаж определенной группы товара/услуги или направления. Маржа помогает понять, сколько нужно продать продукта, чтобы компания могла успешно развиваться.

Главная разница между наценкой и маржой —в формуле расчета.

Наценка считается как разница между ценой и себестоимостью, деленная на себестоимость.

Маржа - отношение цены и себестоимости, деленное на цену товара.

Давайте рассмотрим на примере:

Оптовая компания изготавливает и продает стулья по цене 400 рублей. Их себестоимость равна 200 рублей. Как рассчитать наценку и маржу с одного стула?

Наценка и маржа могут измеряться в рублях и в процентах. Сначала рассчитаем в рублях.

Наценка: 400-200=200 рублей

Маржа: 400-200=200 рублей

Если считать в денежном эквиваленте, то наценка и маржа равны.

Если рассчитать в процентах, то появляются различия:

Наценка:

Себестоимость = 200 рублей

Наценка = (цена товара – себестоимость) / себестоимость товара x 100%

(400-200)/200*100%= 100%

Наценка = 100%

Цена = 400 рублей

Маржа:

Себестоимость = 200 рублей

Маржа = (цена товара – себестоимость) / цена товара x 100%

(400-200)/400*100%=50%

Маржа = 50%

Цена = 400 рублей

В одинаковом примере маржа и наценка получаются разными.

Читайте также: В чем разница между маржой и прибылью?

Маржа и наценка: в чем различие

  1. Наценка может быть любой. Она может достигать 200, 300, 400%. Например, ресторан купили яблоки за 100 рублей, а продал за 400 рублей. Маржа не может превышать 100%
  2. При расчете показателей берутся разные данные: при наценке - себестоимость продукта, при марже - цена товара.
  3. Наценка показывает как можно увеличить себестоимость, а маржа подскажет, как увеличить прибыль организации - поискать более дешевого поставщика, снизить операционные расходы, найти помещение с низкой арендной платой и так далее.

www.business.ru

Что такое маржа и как её рассчитать? Подробный обзор понятия для новичков + формулы расчёта

17.03.2017 Участнику закупок

Здравствуйте, уважаемый(ая) коллега! В сегодняшней статье речь пойдет о таком известном экономическом термине, как маржа. Многие начинающие предприниматели, а также участники закупок понятия не имеют, что это такое и как она рассчитывается. Данный термин в зависимости от того, в какой сфере он используется, имеет различные значения. Поэтому в данной статье мы рассмотрим самые распространенные виды маржи и детально остановимся на марже в торговле, т.к. именно она представляет наибольший интерес для поставщиков, участвующих в государственных и коммерческих тендерах.

1. Что такое маржа простыми словами? 2. Виды маржи 3. Маржа и прибыль: в чем разница? 4. Чем отличается маржа от наценки? 5. Заключение

1. Что такое маржа простыми словами?

Термин “маржа” чаще всего встречается в таких сферах, как торговля, биржевая торговля, страхование и банковская деятельность. В зависимости от сферы деятельности, в которой этот термин используется, он может обладать своей спецификой.

Маржа (от англ. Margin — разница, преимущество) — разница между ценами товаров, курсами ценных бумаг, процентными ставками и прочими показателями. Такая разница может выражаться, как в абсолютных величинах (например, рубль, доллар, евро), так и в процентах (%).

Простыми словами маржа в торговле — это разница между себестоимостью товара (стоимостью его изготовления или закупочной стоимостью) и его конечной (отпускной) ценой. Т.е. это некий показатель эффективности экономической деятельности конкретно взятой компании или предпринимателя.

В данном случае это относительная величина, которая выражается в % и определяется по следующей формуле:

М = П/Д * 100%,

Где:

П — прибыль, которая определяется по формуле:

П = отпускная цена — себестоимость

Д — доход (отпускная цена).

В промышленности норма маржи составляет 20%, а в торговле – 30%.

Однако хочу отметить, что маржа в нашем и западном понимании сильно отличается. У европейских коллег она представляет собой отношение прибыли от продажи товара к его отпускной цене. У нас же для расчета используется чистая прибыль, а именно (отпускная цена — себестоимость).

2. Виды маржи

В данном разделе статьи мы с вами рассмотрим самые распространенные виды маржи. Итак, давайте начнем…

2.1 Валовая (гросс) маржа

Валовая маржа (англ. gross margin) — это процент от общего объема выручки компании, который она сохраняет после понесенных прямых расходов, связанных с производством своих товаров и услуг.

Валовая маржа рассчитывается по следующей формуле:

ВМ = (ВП/ ОП) *100%,

Где:

ВП — валовая прибыль, которая определяется как:

ВП = ОП — СС

ОП — объем продаж (выручка); СС — себестоимость проданных товаров;

Таким образом, чем выше у компании показатель ВМ, тем больше средств сохраняет компания на каждый рубль продаж для обслуживания прочих своих расходов и обязательств.

Отношение ВМ к сумме выручки от реализации товара называется коэффициентом валовой маржи.

2.2 Маржа прибыли

Существует еще одно понятие, которое аналогично валовой марже. Это понятие — маржа прибыли. Этот показатель определяет рентабельность продаж, т.е. долю прибыли в общем объеме выручки компании.

2.3 Вариационная маржа

Вариационная маржа — сумма, уплачиваемая/получаемая банком или участником торгов на бирже в связи с изменением денежного обязательства по одной позиции в результате её корректировки по рынку.

Данный термин используется в биржевой деятельности. Вообще для биржевиков существует масса калькуляторов для расчета маржи. Вы без труда их найдете в интернете по данному поисковому запросу.

2.4 Чистая процентная маржа (банковская процентная маржа)

Чистая процентная маржа — один из ключевых показателей оценки эффективности банковской деятельности. ЧПМ определяется как отношение разницы между процентными (комиссионными) доходами и процентными (комиссионными) расходами к активам финансовой организации.

Формула для расчета чистой процентной маржи выглядит следующим образом:

ЧПМ = (ДП — РП)/АД,

Где:

ДП — процентные (комиссионные) доходы; РП — процентные (комиссионные) расходы;

АД — активы, приносящие доход.

Как правило, показатели ЧПМ финансовых учреждений можно найти в открытых источниках. Этот показатель очень важен для оценки устойчивости финансовой организации при открытии в ней счета.

2.5 Гарантийная маржа

Гарантийная маржа — это разница между стоимостью залога и величиной выданного кредита.

2.6 Кредитная маржа

Кредитная маржа — разница между оценочной стоимостью товара и размером кредита (займа), выданного финансовой организацией для покупки этого товара.

2.7 Банковская маржа

Банковская маржа (bank margin) — это разница между ставками кредитного и депозитного процента, кредитными ставками для отдельных заемщиков, либо процентными ставками по активным и пассивным операциям.

На показатель БМ оказывают влияние сроки выдаваемых кредитов, сроки хранения депозитов (вкладов), а также проценты по этим кредитам или депозитам.

2.8 Фронт и бэк маржа

Эти два термина следует рассматривать вместе, т.к. они связаны между собой,

Фронт маржа – это прибыль с наценки, а бэк маржа – это прибыль, полученная компанией от скидок, акций и бонусов.

3. Маржа и прибыль: в чем разница?

Некоторые специалисты склоняются к тому, что маржа и прибыль являются равнозначными понятиями. Однако на практике эти понятия отличаются друг от друга.

Маржа — это разница между показателями, а прибыль — конечный финансовый результат. Формула расчёта прибыли приведена ниже:

Прибыль = В – СП – КИ – УЗ – ПУ + ПП – ВР + ВД – ПР + ПД

Где:

В — выручка; СП — себестоимость продукции; КИ — коммерческие издержки; УЗ — управленческие затраты; ПУ — проценты уплаченные; ПП — проценты полученные; ВР — внереализованные расходы; ВД — внереализованные доходы; ПР — прочие расходы;

ПД — прочие доходы.

После этого на полученное значение начисляется налог на прибыль. И после вычета этого налога получается — чистая прибыль.

Подводя итог всему вышесказанному можно сказать, что при расчете маржи учитывается только один тип издержек — переменные затраты, которые закладываются в себестоимость производства продукции. А при расчете прибыли учитываются все расходы и доходы, которые несет компания при производстве своей продукции (или оказании услуг).

4. Чем отличается маржа от наценки?

Очень часто маржу ошибочно путают с торговой наценкой. Наценка — отношение прибыли от продажи товара к его себестоимости. Для того чтобы у вас больше не возникало путаницы, запомните одно простое правило:

Маржа это отношение прибыли к цене, а наценка это отношение прибыли к себестоимости.

Давайте на конкретном примере попробуем определить разницу.

Предположим, вы приобрели товар за 1000 рублей, а продали его за 1500 рублей. Т.е. размер наценки в нашем случае составил:

Н = (1500-1000)/1000 * 100% = 50%

Теперь давайте определим размер маржи:

М = (1500-1000)/1500 * 100% = 33,3%

Соотношение между показателями маржи и наценки для наглядности приведено в таблице ниже:

Важный момент: Торговая наценка очень часто бывает больше 100% (200, 300, 500 и даже 1000%), а вот маржа не может превышать 100%.

Для того чтобы лучше понять разницу между двумя этими понятиями, предлагаю вам посмотреть небольшое видео:

5. Заключение

Как вы уже смогли понять, маржа это аналитический инструмент для оценки эффективности компании (за исключением биржевой торговли). И прежде чем наращивать производство, выводить на рынок новый товар или услугу необходимо оценить начальное значение маржи. Если вы увеличиваете отпускную стоимость товара, а размер маржи при этом не увеличивается, то это говорит лишь о том, что размер издержек на его производство также растет. И при такой динамике существует риск оказаться в убытке.

На этом, пожалуй, все. Надеюсь, что теперь вы имеете необходимое представление о том, что такое маржа и каким образом она рассчитывается.

P.S.: Если после изучения вышеизложенного материала у вас остались вопросы, то задавайте их в комментариях к этой статье. Обязательно ставьте лайки и делитесь ссылками на статью со своими друзьями и коллегами в социальных сетях.

Что такое маржа и как её рассчитать? Подробный обзор понятия для новичков + формулы расчёта Ссылка на основную публикацию

zakupkihelp.ru

Что такое маржа

С понятием «маржа» сталкиваются очень многие люди, но часто не до конца понимают, что оно значит. Постараемся исправить ситуацию и дадим ответ на вопрос, что такое маржа простыми словами, а также разберем, какие бывают разновидности и как провести ее расчет.

Понятие маржа

Маржа (eng. margin – разница, преимущество) – абсолютный показатель, который отображает, каким образом функционирует бизнес. Иногда еще можно встретить другое название – валовая прибыль. Ее обобщенное понятие показывает, какова разница между двумя какими-либо показателями. Например, экономическими или финансовыми.

Важно! Если вы сомневаетесь, как писать – моржа или маржа, то знайте, что с точки зрения грамматики нужно писать через букву «а».

Этим словом пользуются в разнообразных областях. Необходимо различать, что такое маржа в торговле, на биржах, в страховых компаниях и банковских учреждениях.

Данный термин используется во многих областях деятельности человека – существует большое количество ее разновидностей. Рассмотрим самые широко используемые.

Валовая (Gross Profit Margin)

Валовая или гросс маржа – это процент от всего объема выручки, оставшейся после переменных затрат. Такими затратами могут быть закупка сырья и материалов для производства, выплата заработной платы работникам, трата средств на сбыт товаров и т. д. Она характеризует общую работу предприятия, определяет его чистую прибыль, а также используется для подсчета других величин.

Операционная (Operating profit margin)

Операционная маржа – это отношение операционной прибыли предприятия к его доходу. Она указывает на количество выручки в процентном соотношении, которая остается у компании после учета себестоимости товара, а также других сопутствующих расходов.

Важно! Высокие показатели говорят о хорошей эффективности компании. Но стоит быть на чеку, потому что этими цифрами можно манипулировать.

Чистая (Net Profit Margin)

Чистая маржа – это отношение чистой прибыли предприятия к его выручке. Она отображает, какое количество денежных единиц прибыли предприятие получает из одной денежной единицы выручки. После ее расчета становится понятно, насколько успешно компания справляется со своими расходами.

Зная чистую прибыль, можно посчитать маржинальность или норму рентабельности бизнеса – это дает возможность в процентах оценить соотношение этой прибыли к вложенному капиталу.

Нужно отметить, что на значение конечного показателя влияет направление работы предприятия. Например, фирмы, работающие в сфере розничной торговли, обычно имеют достаточно маленькие цифры, а крупные производственные предприятия обладают довольно таки высокими цифрами.

Процентная

Процентная маржа – это один из важных показателей деятельности банка, она характеризует соотношение его доходных и расходных частей. С ее помощью определяют доходность операций по ссудам и то, может ли банк покрыть свои издержки.

Данная разновидность бывает абсолютной и относительной. На ее величину могут влиять темпы инфляции, разного рода активные операции, отношение между капиталом банка и ресурсами, которые привлечены извне и т. д.

Вариационная

Вариационная маржа (ВМ)– это величина, которая обозначает возможную прибыль или убыток на торговых площадках. Также это число, по которому может увеличиваться или уменьшаться объем денежных средств, взятых под залог во время торговой сделки.

Если трейдер правильно спрогнозировал движение рынка, то данная величина будет положительной. В противоположной ситуации она будет отрицательной.

Когда сессия заканчивается, то набежавшая ВМ прибавляется к счету или наоборот – аннулируется.

Если трейдер держит свою позицию только на протяжении одной сессии, то итоги торговой сделки будут одинаковыми с ВМ.

А если трейдер держит свою позицию продолжительное время, она будет приплюсовываться ежедневно, и в конечном счете ее показатели не будут одинаковыми с итогом по сделке.

Просмотрите видео о том, что такое маржа:

Маржа и прибыль: в чем разница

Большинство людей склонны считать, что понятия «маржа» и «прибыль» идентичны, и не могут понять, в чем разница между ними. Однако пусть и незначительная, но разница все же присутствует, и важно ее понимать, особенно людям, которые пользуются этими понятиями ежедневно.

Вспомним, что маржа – это разница между выручкой фирмы и себестоимостью товаров, которые она производит. Чтобы ее рассчитать, берут во внимание только переменные затраты без учета остальных.

Прибыль – это результат финансовой деятельности фирмы по итогам какого-либо периода. То есть это те средства, которые остаются у предприятия после учета всех расходов на производство и сбыт товара.

Другими словами, маржу можно рассчитать таким образом: отнять себестоимость товара из выручки. А когда рассчитывается прибыль, помимо себестоимости товара учитывают и различные издержки, затраты на управление бизнесом, проценты, которые уплачены или получены, и другие виды расходов.

Кстати, с прибылью связаны такие слова как «бэк-маржа» (прибыль от скидок, бонусных и акционных предложений) и «фронт-маржа» (прибыль с наценки).

Чем отличается маржа от наценки

Чтобы разобраться, чем отличается маржа от наценки, нужно сначала разъяснить эти понятия. Если с первым словом уже все ясно, то со вторым не совсем.

Наценка – это разность между себестоимостью и конечной ценой товара. По идее она должна покрыть все затраты: на производство, доставку, хранение и реализацию.

Поэтому ясно, что наценка является надбавкой к себестоимости продукции, а маржа как раз не учитывает эту себестоимость во время расчета.

    Чтобы разница между маржой и наценкой была более наглядной, распишем ее на несколько пунктов:
  • Разная разница. Когда считают наценку, то берут разницу между себестоимостью товара и ценой закупки, а когда рассчитывают маржу – разницу между выручкой фирмы после реализации и себестоимостью товаров.
  • Максимальный объем. У наценки почти нет никаких ограничений, и она может равняться хоть 100, хоть 300 процентов, а вот маржа не может достигать таких цифр.
  • Основа расчета. Когда вычисляют маржу, то за базу берут доход компании, а при расчете наценки – себестоимость.
  • Соответствие. Обе величины всегда прямо пропорциональны друг другу. Единственное, что второй показатель не может превышать первый.

Маржа и наценка – довольно таки распространенные термины, используемые не только специалистами, но и простыми людьми в повседневной жизни, и теперь вы знаете в чем их основные отличия.

Формула расчета маржи

Основные понятия:

GP (grossprofit) — валовая маржа. Отражает разницу между выручкой и общими затратами.

CM (contribution margin) — маржинальный доход (маржинальная прибыль). Разность между выручкой от реализации продукции и переменными затратами

TR (totalrevenue) – выручка. Доход, произведение цены единицы продукции и объема производства и продаж.

TC (totalcost) — общие затраты. Себестоимость, состоящая из всех статей калькуляции: материалы, электроэнергия, заработная плата, амортизация и т.д. Разделяют на два типа затрат – постоянные и переменные.

FC (fixedcost) — постоянные затраты. Затраты, которые не меняются при изменении мощности (объемов производства), например, амортизация, заработная плата директора и проч.

VC (variablecost) — переменные затраты. Затраты, которые увеличиваются/уменьшаются в связи с изменением объемов производства, например, заработок основных рабочих, сырье, материалы и проч.

Валовая маржа отражает разницу между выручкой и общими затратами. Показатель необходим для анализа прибыли с учетом себестоимости и рассчитывается по формуле:

GP = TR — TC

Аналогично разница между выручкой и переменными затратами будет называться Маржинальный доход и рассчитывается по формуле:

CM = TR — VC

Пользуясь лишь показателем валовой маржи (маржинального дохода), невозможно оценить общее финансовое состояние предприятия. Эти показатели, как правило, используют для расчета ряда других важных показателей: коэффициента маржинального дохода и коэффициента валовой маржи.

Коэффициент валовой маржи, равный отношению валовой маржи к сумме выручки от продаж:

KВМ = GP / TR

Аналогично Коэффициент маржинального дохода равен отношению маржинального дохода к сумме выручки от продаж:

KМД = CM / TR

Его также называют нормой маржинального дохода. Для промышленных предприятий норма маржи составляет 20%, для торговых – 30%.

Коэффициент валовой маржи показывает, какую прибыль мы получим, например, с одного доллара выручки. Если коэффициент валовой маржи равен 22%, это означает, что каждый доллар принесет нам 22 цента прибыли.

Эта величина важна тогда, когда необходимо принять важные решения по управлению предприятием. С ее помощью можно предсказать изменение прибыли во время ожидаемого роста или падения продаж.

Процентная маржа показывает отношение общих затрат к выручке (доходу).

GP = TC / TR

или переменных затрат к выручке:

CM = VC / TR

Маржа в различных сферах

Как мы уже упоминали, понятие «маржа» используется во многих областях, и, возможно, именно поэтому человеку со стороны бывает трудно понять, что же это такое. Посмотрим подробнее, где ее используют и какие дают определения.

В экономике

Экономисты определяют ее как разность между ценой товара и его себестоимостью. То есть это фактически и есть основное ее определение.

Важно! В Европе это понятие экономисты разъясняют как процентную ставку соотношения прибыли к продажам продукции по отпускной цене и пользуются им для того, чтобы понять эффективна ли деятельность фирмы.

Вообще при анализе результатов работы компании больше всего используют валовую разновидность, потому что именно она имеет влияние на чистую прибыль, которую используют для дальнейшего развития предприятия путем увеличения основных капиталов.

В банковской сфере

В банковской документации можно встретить такой термин как кредитная маржа. Когда заключается договор кредитования, то сумма товара по этому договору и сумма, выплачиваемая по факту заемщику, может быть различной. Такая разница и называется кредитной.

Во время оформления кредита под залог существует свое понятие, которое называется гарантийная маржа – разница между стоимостью имущества, оформляемого под залог, и размером выданных средств.

Практически все банки кредитуют и принимают депозиты. И, чтобы банк имел прибыль от этого вида деятельности, устанавливаются разные процентные ставки. Разница между величиной ставки в процентах по кредитам и депозитам называется банковской маржой.

В биржевой деятельности

На биржах пользуются вариационной разновидностью. Ее применяют чаще всего на площадках торговли фьючерсами. Из названия понятно, что она изменчива и не может иметь одно и то же значение. Она может быть положительной, если торги принесли прибыль, или отрицательной –в том случае, если торги оказались убыточными.

Таким образом, можно сделать вывод, что термин «маржа» не так уж и сложен. Теперь вы без проблем сможете рассчитать по формуле ее различные виды, маржинальную прибыль, ее коэффициент и самое главное –имеете понятие в каких сферах используется данное слово и с какой целью.

Дефолт. Каковы его последствия для экономики и жителей нашей страны?  

Рассмотрим в отдельной статье.

  Бенефициары или истинные владельцы бизнеса, кто они?

svoedelo-kak.ru

Что такое маржа простыми словами — Finance-EXP.ru

Вместе с рыночной экономикой пришла необходимость знания не только законов построения бизнеса, но и терминологии. Большинство слов в этой области иностранные, и не всегда можно сразу понять их значение. Кроме того, часто иностранные слова и понятия имеют аналоги или похожие понятия на русском, что вызывает дополнительную путаницу. Не исключением стало понятие маржа, которое часто отождествляют с наценкой или прибылью, но это неправильно. Чтобы понять разницу, попытаемся сформулировать содержание термина «маржа» простыми словами.

Определение

Основное определение маржи формулируется как разность величины себестоимости товаров и суммы, вырученной при продаже этих товаров. Английское слово «margin» и французское «marge» переводятся как «разница». Применяется этот термин в различных отраслях экономики, связанных с торговлей, страхованием, биржевой торговлей и банковским делом. Везде термин имеет свои особенности, но всегда определяет разницу между различными величинами, определяющими затраты и выручку.

Величина маржи может быть выражена в любых денежных единицах, но чаще используется значение маржи в процентах. И именно в процентном выражении маржа приобретает свои отличия от известных понятий прибыли и наценки, которые также рассчитываются как разница затрат и полученной выручки. Отличие этих понятий заключается в списке входящих в расходы затрат, а также, по отношению к чему высчитывается процентное содержание маржи.

Маржа и наценка — в чем разница

Маржа и наценка, определенные в денежных единицах, всегда будут равны между собой уже исходя из определения каждого понятия. Под наценкой понимается сумма, на которую увеличивается себестоимость единицы продукции, проще говоря насколько продажная цена выше затрат на производство.

Наценка = Цена продажи – Себестоимость

Для маржи в абсолютном выражении формула аналогична.

Все меняется, когда величина этих понятий определяется в процентах:

Наценка = [ (Цена продажи – Себестоимость) / Себестоимость] х 100%

Маржа = [ (Цена продажи – Себестоимость) / Цена продажи] х 100%

Пример:

Себестоимость одного изделия: 50 рублей

Цена продажи: 90 рублей

В рублях:

Наценка = Марже = 90 – 50 = 40 рублей

В процентах:

Наценка = [ (90 – 50)/50] х 100% = 80%

Маржа = [ (90 – 50)/90] х 100% = 44.4%

Различие в цифрах очевидно, но главная разница в том, что, если величина наценки может превышать 100%, то маржа всегда будет ниже данной величины. Маржа, таким образом, определяет, какую часть в процентном отношении в продажной цене составляет наценка, что важно для определения рентабельности. Ведь для любого вида коммерческих сделок важно, чтобы была прибыль, способная покрывать понесенные расходы и давать возможность дальнейшего развития.

Это интересно:  Заявление о приеме на работу и как его оформить?

Что характеризует маржа

Маржа — весьма важный показатель эффективности предприятия, поскольку ее величина характеризует, насколько предприятие прибыльное и как оно способно развиваться. При проведении анализа финансовой состоятельности предприятия применяется понятие маржинальной прибыльности, которая рассчитывается как разность между суммой, полученной как выручка за проданную продукцию, и суммой переменных расходов. Чем больше показатель, тем скорее можно покрыть постоянные расходы и получить чистую прибыль. Этот термин в некоторой степени близок к понятию валовой прибыли, применяемому в России.

Виды

Понятие «маржа» может иметь свою специфику и классификацию для различных областей экономики. Везде оно неизменно отражает разницу между получаемой выручкой и затратами, причем в некоторых случаях маржа может иметь как положительное, так и отрицательное значение. Рассмотрим, где и в каких видах применяется понятие маржа.

Для производств

Различаются следующие виды:

  1. Валовая ― определяется как величина превышения выручки, полученной после реализации продукции, над переменными расходами (закупка сырья, заработная плата, транспортные расходы и т.п.), отнесенная к сумме выручки, в процентах. Получается, что валовая маржа показывает процент прибыли в выручке. Уровень валовой маржи применяется как расчетный аналитический показатель жизнеспособности предприятия и показывает возможность предприятия к формированию фондов, необходимых для развития.
  2. Чистая. Вычисляется отношением чистой прибыли к выручке, что позволяет определить, какая часть прибыли приходится на единицу выручки. Эта величина напрямую относится к рентабельности бизнеса, демонстрируя, насколько эффективно само предприятие или прибыльна выпускаемая им продукция. Уровень чистой маржи дает возможность вычислить маржинальность предприятия, характеризующую соотношение прибыли к вложенному в бизнес капиталу.

Банковская

В банковском бизнесе маржа определяется для каждого из способов получения банком доходов:

  1. Кредитная — разность между суммой оформляемого кредита, приведенной в договоре, и получаемой клиентом суммой.
  2. Гарантийная – величина превышения стоимости залога над суммой кредита.
  3. Банковская – отражает, насколько процентная ставка по кредитам превышает депозитную ставку.
  4. Чистая процентная (ЧПМ) – основополагающий показатель банковского бизнеса, определяющийся как отношение разности комиссионных доходов и расходов к сумме активов банка.

Биржевая сфера

Термин «маржа» прочно связан с биржевой торговлей. Именно здесь применяется термин маржинальная торговля. Это понятие встречается на фондовых и валютных биржах, а также на современных биржах криптовалют. Суть биржевой торговли в получении прибыли от изменения цены на момент покупки предмета торговли и ценой на момент продажи. Если цена шла вверх, то получается положительная маржа, если цена падала, соответственно, отрицательная. Такой вид маржи называется вариационной.

Это интересно:  Работа по договору без трудовой книжки — нюансы и оформление

Особенность маржинальной торговли в том, что при вложении небольшой суммы в биржевую торговлю можно оперировать значительно большими суммами (так называемое кредитное плечо). При таком варианте торговли сумма покупки увеличивается в зависимости от выбранного плеча. Например, если плечо 1:100, то при вложенных 10 долларах можно покупать на 1000 долларов. Соответственно в 100 раз возрастает получаемая маржа, как положительная, так и отрицательная, которая при закрытии позиции либо прибавляется к имеющемуся депозиту, либо вычитается из него. Этот способ торговли на бирже привлекает возможностью быстрых и крупных заработков, но всегда стоит помнить, что потери будут столь же велики и скоры.

Страхование

Для страховых компаний основным показателем считается маржа платежеспособности. Высчитывается этот показатель определением разности между активами компании и суммой обязательств перед клиентами. Он показывает способность страховщиков покрыть возможные страховые обязательства не только имеющимися выплатами, но и собственным капиталом, свободным от обязательств. Государство контролирует уровень маржи платежеспособности, для этого она имеет нормативное значение, и определяется фактическая ее величина. При нормальной работе страховой организации фактическая не может быть меньше нормативной.

Тема маржи, ее определения, формул расчета, использования в оценке состояния, эффективности работы предприятий обширна и требует специальной подготовки. Мы же постарались коротко простыми словами дать представление об этом понятии, вариантах его использования, особенностях в различных областях экономики.

Поделитесь в соц.сетях:

finance-exp.ru

Что такое маржа в торговле простыми словами, отличие от прибыли, выручки и наценки

Одним из наиболее часто используемых терминов в макроэкономике является маржа. В переводе с английского слово margin обозначает “разница”. Что именно называют этим термином и для чего оно используется? Попытаемся рассказать об этом максимально доступно.

Введение

Если обратиться к Википедии, то можно узнать, что маржа — это разница между выручкой предприятия и общей себестоимостью продукции. Этот показатель является абсолютным, он отображает общую успешность работы компании в основной и дополнительной деятельности.

Маржой называют разницу между выручкой и себестоимостью товара

Абсолютность данного показателя позволяет использовать его только для внутренней статистики и анализа, поэтому сравнивать филиалы или компании по марже не представляется возможным. Для этого следует использовать относительные показатели, к примеру, рентабельность.

Что представляет собой классическая маржа

В микро/макроэкономике маржой (grossprofit) называют прибыль, которая была получена с учетом полной выручки и общих затрат на оказание услуги/создание продукции. Этот термин наиболее совпадает с российским термином “общая прибыль, полученная от реализации всевозможных услуг или готового товара”.

Обратите внимание: понятие маржинальный доход обозначает разницу от полученной предприятием выручки к общим переменным затратам на оказание услуги или выпуск продукции.

Если выражение “маржа” применяется в финансовой области, то обычно она означает разницу в процентных ставках или различных ценных бумагах. Банки также используют данное понятие — для них оно означает разницу между депозитными вкладами и выданными кредитами.

Рассмотрим, что такое маржа в торговле и от чего она зависит. В торговле это понятие обозначает размер процента, который прибавляется к закупочной цене для получения прибыли. В любом варианте результатом деятельности всех предприятий является получение максимальной маржи или прибыли.

Читайте также:  Что такое код ОКПО организации

Валовая или процентная маржа

Рассмотрим такое понятие, как валовая маржа. Она обозначается английским словом grossprofit или сокращенно GP. Термин подразумевает под собой разницу между полученной выручкой и общими/переменными затратами на выпуск продукции/услуги. Данное понятие используется для проведения сравнительного анализа полученной прибыли к привязке ее к себестоимости продукции или услуги.

Вы должны понимать различия между типами маржи

Процентная маржа отображает отношение переменных и общих затрат к общей сумме выручки (по сути, это доход предприятия). Найдя данный пункт в бухгалтерской ведомости, вы поймете, какой процент затрат приходится на полученную прибыль.

В нашем случае выручка представляет собой доход предприятия (totalrevenue), выраженный в произведении стоимости одной единицы продукции/услуги и общего объема продаж. Постоянными затратами называют расходы, которые практически не меняются (аренда, коммунальные услуги, заработная плата админзвена). Переменными затратами называют расходы, которые могут изменяться в зависимости от количества произведенной продукции или услуг (закупка сырья, материалов, амортизация, стоимость электричества для станка). Необходимо разделять эти понятия, чтобы максимально точно определять эффективность предприятия.

Как правильно считать

Разберем, как рассчитать маржу и как оперировать данными понятиями. Валовый grossprofit находится по формуле GP=TR-TC. TR здесь обозначает выручку, а TC — себестоимость продукции. Также может использоваться формула CM=TR-VC. Она позволяет подсчитать валовый маржинальный доход.

Если вам необходимо найти процентный профит, то следует воспользоваться формулой GP=TC/TR. Также используйте формулы TR=P*Q (TR является выручкой, P — ценой одной единицы произведенной продукции или оказанной услуги, а Q — объемом реализации (сколько всего было продано продукции)).

Для нахождения валовой маржи нужно посчитать разницу между полученным доходом и общими затратами. Процентная позволяет найти отношение затрат к доходам.

Средние показатели статистики по этому коэффициенту:

  • 20 процентов для промышленного производства;
  • 30 процентов для торгово-закупочной деятельности.
Читайте также:  Налогообложение ПСН - что это

Ставка может быть и выше, но в среднем она стремится к описанным выше параметрам.

Итак, что такое маржа простыми словами? Это разница между реальной стоимостью товара и его себестоимостью. Грубо говоря, это та сумма, которую вы можете заработать, продав свои услуги или продукцию. У неопытного бизнесмена может возникнуть вопрос — в чем разница между маржой и прибылью? Маржа — это показатель того, сколько можно заработать, а прибыль — сколько вы реально получили после всех выплат и расходов.

Обратите внимание: profit не является нормативом для бухотчетности — он рассчитывается отдельно в качестве одного из показателей результативности.

Наценка может быть больше 100%, тогда как маржа редко достигает подобных значений

Еще одно ключевое понятие по данной теме — порог рентабельности или операционный рычаг. Он обозначает отношение общего маржинального дохода к полученной выручке. Перефразируя, можно сказать, что это процент полученной прибыли в доходе организации.

И последнее: чем отличается маржа от наценки в торговой деятельности? Наценкой называют разницу между полной себестоимостью товара и его финальной/отпускной ценой. Главная цель наценки — полностью окупить расходы на выпуск или закупку продукции, ее доставку, хранение и продажу. Обычно размер наценки регулируется рыночным способом, тогда как в некоторых странах государство использует административные способы для ее ограничения.

Давайте рассмотрим простой пример. Есть товар, стоимость которого 1000 рублей. Его реализуют за 1500 рублей. Маржа в этом случае составляет:(1500-1000)/1500=0,33 или же 33.33%. Наценка высчитывается по иной формуле: (1500-1000)/1000=0,5 или же 50 процентов. Уровень profit не может превышать 100%, тогда как наценка вполне может доходить до 300, 500 и даже 1000%.

101biznesplan.ru


Смотрите также